Читать книгу Фондовый рынок с нуля. Руководство для начинающих инвесторов - Эндрю Азиз - Страница 3

Напомню, Эндрю – действующий трейдер, уже написавший в соавторстве и опубликовавший несколько бестселлеров по торговле на фондовом рынке. Он предложил писать эту книгу для тех, кто интересуется рынком, но не имеет какого-либо формального образования или опыта работы с ним, как и многие наши общие друзья.

Я согласился с Эндрю, что в книге должны рассматриваться как «инвестиционные», так и «трейдинговые» аспекты фондового рынка. Но я не буду перегружать читателей слишком обстоятельными подробностями по каждому из них. Надеюсь, что предоставлю достаточно информации, чтобы вы смогли решить, какая роль на фондовом рынке вам больше всего подходит – дейтрейдер, свинг-трейдер или инвестор. Я постараюсь вывести вас на следующий уровень как трейдера или инвестора, или даже в обоих этих качествах.

Изучать трейдинг и инвестирование очень важно, независимо от того, какое из этих направлений подходит вашему образу жизни в данный момент. На мой взгляд, наибольшую прибыль получают те инвесторы, кто понимает технический анализ и основы трейдинга. Аналогично, лучшие трейдеры, которые мне встречались, владели практическими знаниями о фундаментальном анализе. Эти два подхода – инвестирование и трейдинг – действительно дополняют друг друга. Поэтому рекомендую хотя бы пробежаться по всем разделам книги, кем бы вы себя ни считали в первую очередь – трейдером или инвестором.

Книга написана относительно простым языком, чтобы она была понятна как можно большему числу читателей. Я сознательно старался не пользоваться слишком часто финансовым жаргоном. Но в то же время хотел, чтобы книга могла пригодиться и тем, кто уже в какой-то степени знаком с трейдингом и/или инвестированием. По этой причине добавил и более сложные темы, например: биржевые инвестиционные фонды, наиболее распространенные технические индикаторы, используемые при торгах, а также основные финансовые показатели компании. Признаюсь, найти равновесие между техническими знаниями и простотой изложения оказалось не самой легкой задачей.

Важно подчеркнуть, что изучение фондового рынка и последующий заработок на нем – дело всей жизни. Если вы новичок, то, прочитав книгу, сможете отправиться в захватывающее, по нашему с Эндрю мнению, путешествие (и мы надеемся, вы с нами согласитесь!). Но в то же время книга ни в коем случае не предназначена для того, чтобы сделать из вас управляющего хедж-фондом или величайшего трейдера в мире. Изучения одной или пары книг недостаточно для успеха в любом деле, и фондовый рынок не исключение.

Это издание – ваш вводный инструктаж. И если по прочтении почувствуете такую же страсть к финансовым рынкам, как и мы, то призываем вас продолжать учиться и совершенствоваться.

Я решил разделить книгу на 5 частей, как схематично показано на рисунке 1.3: (1) основы фондового рынка, (2) чтение графиков, (3) дейтрейдинг, (4) свинг-трейдинг и (5) инвестирование на фондовом рынке. Стремился сделать книгу как можно более общедоступной. Как финансист я хорошо понимаю, что ожидания в отношении инвестирования и трейдинга могут быть разными. Некоторые хотят обеспечить себе постоянный денежный поток прямо сейчас, другие думают о будущей пенсии и поэтому исходят из более долгосрочной перспективы. Книга предназначена для обеих категорий читателей.

Поскольку я в меньшей степени знаком с дейтрейдингом, а Эндрю является признанным профессиональным трейдером, я попросил его дать комментарий. Этот материал – по основам дейтрейдинга, стратегиям, которые он использует для торговли, а также о том, что нужно для успеха в дейтрейдинге, вы найдете в главах 5 и 6.

Рисунок 1.3. Как устроена эта книга. Главы с 1 по 4 и с 7 по 11 написаны мной. Главы 5 и 6 о дейтрейдинге написаны Эндрю Азизом.

В 1-ю часть книги входят главы 2 и 3. Они посвящены важным основам, которые необходимо изучить перед началом работы на фондовом рынке. Это отличное введение для читателя без опыта или с минимальным опытом, ищущего практическое пошаговое руководство для подготовки к деятельности инвестора или трейдера.

Фондовый рынок может быть чрезвычайно трудным для понимания. Вы не поверите, сколько околофинансового сленга нужно усвоить. Кроме того, понимание всех этих графиков и показателей для большинства может оказаться устрашающе сложной задачей. В результате многие поручают управление своими инвестициями банкам. А те, к сожалению, зачастую не считают своей обязанностью обучение клиентов и порой продают им финансовые продукты, которые приносят гораздо худшие результаты, чем фондовый рынок. Поэтому новым поколениям предприимчивых трейдеров и инвесторов важно стремиться больше узнать о рынке и не всегда верить на слово банкирам.

В главе 2 описаны два главных метода накопления благосостояния – трейдинг и инвестирование, которые довольно подробно рассматриваются далее. Наиболее важная составляющая этой главы, да и всей книги в целом, – изучение различий между трейдингом и инвестированием. Мы с Эндрю оба пришли к выводу, что многие новички фондового рынка часто сильно путают эти два вида деятельности между собой.

Кем вы хотите быть – инвестором, трейдером или и тем, и другим?

Нет ничего плохого в стремлении быть исключительно трейдером или инвестором. С другой стороны, многие занимаются и тем, и другим или, по крайней мере, заинтересованы в изучении обеих областей. Например, Эндрю имеет несколько портфелей долгосрочных инвестиций, но также хорошо известен как дейтрейдер, торгующий на более коротких интервалах с других своих счетов.

Хотел бы еще раз подчеркнуть важность понимания этого различия. По моему мнению, самый важный урок, который вы извлечете из книги, – умение определить свое место на фондовом рынке. Вы инвестор? Трейдер? И то, и другое? От видения своей роли, целей, ожиданий в огромной степени будут зависеть ваши следующие шаги после прочтения книги. Например, у трейдеров другие брокеры, платформы и методы, чем у инвесторов. Многие банки и брокеры, предлагающие инвестиционные услуги, совершенно не подходят для активных трейдеров, а многие предлагающие трейдинговые услуги брокеры не годятся для инвесторов. В главе 2 я помогу решить, на каком аспекте фондового рынка вы хотели бы зарабатывать: на трейдинге или инвестировании.

Также в главах 2 и 3 я расскажу, что такое акции, индексы, взаимные и биржевые фонды, разберу и объясню простым языком некоторые общепринятые понятия мира финансов. Я опишу различия между фондовыми биржами, сравню между собой три вида брокерских компаний. Объясню, что значит «длинная позиция» или «короткая продажа» акций и как можно извлечь прибыль из этих методов.

В главе 4 я научу вас некоторым основам технического анализа. Расскажу о различных графиках, в том числе о барах и свечах, а также как правильно интерпретировать свечи и другие графики при трейдинге и инвестировании. Представлю вам некоторые хорошо известные свечные фигуры (паттерны), такие как «голова и плечи» и «чашка с ручкой». Затем мы разберем понятия уровней поддержки и сопротивления и их важность для трейдинга и инвестирования. Главу 4 можно считать азбукой фондового рынка: чтобы торговать или инвестировать, сначала нужно выучить алфавит. Поэтому, если вы совсем новичок в мире фондового рынка, обратите особое внимание на эту главу.

2-я часть книги посвящена торгам (трейдингу) на фондовом рынке. В главе 5 Эндрю объясняет, что такое дейтрейдинг и рассматривает две хорошо известные стратегии, которыми пользуются трейдеры. Для желающих узнать больше в главе приведены ссылки на дополнительную литературу. В главе 6 Эндрю рассказывает об обязательных составляющих успеха дейтрейдера, а также о главных правилах, которые необходимо знать любому начинающему трейдеру перед входом на рынок. В обеих главах он делится примерами как из своей практики дейтрейдинга, так и из опыта своих коллег-трейдеров.

В главах 7 и 8, посвященных свинг-трейдингу, я подробно рассказываю о наиболее распространенных стратегиях и технических индикаторах, используемых свинг-трейдерами. Также обсуждаю подходы «сверху вниз» и «снизу вверх» к выявлению «акций в игре». Для лучшего понимания описываемых стратегий и технических индикаторов привожу примеры сделок, снабжая их подробными графиками движения цен. Кроме того, рассказываю о некоторых распространенных ошибках трейдеров-новичков, о которых должен знать каждый начинающий свинг-трейдер.

3-я, заключительная часть книги содержит главы с 9 по 11 и посвящена инвестированию на фондовом рынке. В этом разделе я рассказываю о некоторых стратегиях, широко используемых в индустрии управления активами. Вы узнаете об акциях роста и стоимостных акциях и получите основные рекомендации по их определению. Научу вас читать отчет о прибылях и убытках, балансовый отчет и отчет о движении денежных средств компаний, расскажу, на что следует обращать внимание перед инвестированием в ту или иную акцию.

В процессе обучения используются примеры из реальных сделок, а также ссылки на полезные инвестору бесплатные ресурсы. Я научу ключевым приемам, чтобы вы могли создать хорошо диверсифицированный портфель. А на примере портфеля, которым управляю, я покажу, как сам использую эти приемы для работы с деньгами клиентов. Как и в разделах о дейтрейдинге и свинг-трейдинге, буду упоминать основные правила, которые нужно понимать каждому инвестору.

Несколькими страницами ранее уже говорилось, что книга должна быть понятна человеку с небольшим опытом работы на фондовом рынке или вовсе без такового, но заинтересованному учиться. По ходу изложения медленно и постепенно буду вводить различные технические термины, чтобы вы могли легко в них ориентироваться. В конце книги я поместил удобный и полезный словарь наиболее распространенных терминов, с которыми возможно столкнуться в мире финансов. Если вы не помните значения какого-либо слова или словосочетания, поищите его определение в словаре. Мы с Эндрю стремились объяснять жаргон Уолл-стрит понятными каждому словами.

Наконец, если вы будете уверены, дочитывая книгу, что хотите начать торговать или инвестировать, прошу написать мне по адресу ardi@peakcapitaltrading.com. В ответ я вышлю дополнительную презентацию, а также включу вас в выходящую два раза в месяц рассылку, которая раньше была доступна только нашим трейдерам. Эта рассылка представляет собой особенно полезную подборку информации. Я и моя исследовательская группа в Peak Capital Trading регулярно составляем ее для выявления макроэкономических тенденций, инвестиционных и торговых возможностей, а также важных событий, которые могут повлиять на ваш портфель. Мы глубоко изучаем формы отчетности 13-F наиболее успешных компаний, управляющих фондами, и анализируем формы 10-k множества компаний. Так мы определяем тенденции и возможности, которые в противном случае вы могли бы упустить. Если термины 10-k и 13-F пока что представляют сложность, не волнуйтесь. Вы узнаете о них из последующих глав.

Пристегните ремни и приятной поездки!