Читать книгу 9 Wege zur optimalen Regelung der Unternehmensnachfolge - Michael Wagner J. - Страница 8
ОглавлениеInhaltsverzeichnis
| 1. | Familieninterne Nachfolge |
| 1.1 | Vorweggenommene Erbfolge |
| 1.1.1 | Übertragung eines Einzelunternehmens im Wege der vorweggenommenen Erbfolge |
| 1.1.1.1 | Praxisfall |
| 1.1.1.2 | Rechtliche, steuerliche und betriebswirtschaftliche Rahmenbedingungen |
| 1.1.1.3 | Risiken, Schwachstellen und Gefahren |
| 1.1.1.4 | Muster und Checklisten |
| 1.1.2 | Schenkweise Übertragung einer OHG-Beteiligung ohne Gegenleistung im Wege der vorweggenommenen Erbfolge |
| 1.1.2.1 | Praxisfall |
| 1.1.2.2 | Rechtliche, steuerliche und wirtschaftliche Rahmenbedingungen |
| 1.1.2.3 | Risiken, Schwachstellen und Gefahren |
| 1.1.2.4 | Muster |
| 1.1.3 | Übertragung eines GmbH-Anteils im Wege der vorweggenommenen Erbfolge |
| 1.1.3.1 | Praxisfall |
| 1.1.3.2 | Rechtliche, steuerliche und betriebswirtschaftliche Rahmenbedingungen |
| 1.2 | Unternehmertestament |
| 1.2.1 | Praxisfall |
| 1.2.2 | Rechtliche, steuerliche und betriebswirtschaftliche Rahmenbedingungen |
| 1.2.2.1 | Rechtliche Rahmenbedingungen |
| 1.2.2.2 | Steuerliche Rahmenbedingungen |
| 1.2.2.3 | Betriebswirtschaftliche Rahmenbedingungen |
| 1.3 | Erbvertrag |
| 1.4 | Gründung einer vermögensverwaltenden Familiengesellschaft (Familienpool) |
| 2. | Familienexterne Nachfolge |
| 2.1 | Praxisfall |
| 2.2 | Unternehmensnachfolge als Phasenmodell |
| 2.3 | Matching – das Verfahren zur Beurteilung des Nachfolgers |
| 2.4 | Die Kriterien für die Auswahl des externen Nachfolgers |
| 2.5 | Zurück zum Praxisfall |
| 2.6 | Due Dilligence |
| 2.7 | Die Verhandlungsphase in der Analyse |
| 2.7.1 | Zurück zum Praxisfall |
| 2.8 | Fahrplan |
| 3. | Unternehmensveräußerung an Dritte – Verkauf gegen Entgelt |
| 3.1 | Share Deal und Asset Deal – die beiden Grundtypen des Unternehmensverkaufs |
| 3.2 | Rechtliche und steuerliche Rahmenbedingungen |
| 3.2.1 | Rechtliche Rahmenbedingungen |
| 3.2.2 | Steuerliche Rahmenbedingungen |
| 3.2.2.1 | Übertragung von Personengesellschaftsanteilen gilt steuerrechtlich als Asset Deal |
| 3.2.2.2 | Steuerliche Vergünstigungen für den Unternehmenseigner bei Betriebsveräußerung |
| 3.3 | Praxisfall |
| 3.4 | Fahrplan |
| 3.5 | Muster |
| 3.5.1 | Vertraulichkeits- und Exklusivitätsvereinbarung (non-disclosure-agreement) |
| 3.5.2 | Unternehmenskaufvertrag im Wege eines Asset Deals |
| 3.5.3 | Unternehmenskauf im Wege eines Share Deals |
| 4. | Betriebsverpachtung und -vermietung |
| 4.1 | Praxisfall |
| 4.2 | Betriebswirtschaftliche, rechtliche und steuerliche Rahmenbedingungen |
| 4.2.1 | Betriebswirtschaftliche Aspekte |
| 4.2.2 | Rechtliche Aspekte |
| 4.2.3 | Steuerrechtliche Rahmenbedingungen |
| 4.3 | Risiken, Schwachstellen und Gefahren – Schenkungsteuer bei späterer Betriebsübertragung |
| 4.4 | Zurück zum Praxisfall |
| 4.5 | Fahrplan |
| 4.6 | Muster |
| 5. | Unternehmensnachfolge bei freiberuflichen Betrieben |
| 5.1 | Praxisfall |
| 5.2 | Betriebswirtschaftliche, rechtliche und steuerliche Rahmenbedingungen |
| 5.2.1 | Betriebswirtschaftliche Rahmenbedingungen |
| 5.2.2 | Zivilrechtliche Besonderheiten bei der Veräußerung von Freiberuflerpraxen |
| 5.2.3 | Steuerliche Rahmenbedingungen |
| 5.3 | Risiken, Schwachstellen und Gefahren – die Nichtigkeitsgefahr bei der Praxisübertragung |
| 5.4 | Praxisfall, Bewertungsbeispiele und Fahrplan |
| 5.4.1 | Entscheidung im Praxisfall |
| 5.4.2 | Fahrplan bei einer Übertragung eines freiberuflichen Unternehmens |
| 5.4.3 | Drei Bewertungsbeispiele |
| 5.4.3.1 | Die Bewertung von Rechtsanwaltskanzleien (nach BRAK) .217 |
| 5.4.3.2 | Die Bewertung von Steuerberaterkanzleien (nach BStBK) |
| 5.4.3.3 | Die Bewertung von Architekten- und Ingenieurbüros |
| 5.5 | Muster |
| 6. | Unternehmensbeteiligungen – Unternehmensnachfolge bei Beteiligungen an einer Kapitalgesellschaft |
| 6.1 | Praxisfall |
| 6.2 | Betriebswirtschaftliche, rechtliche und steuerliche Rahmenbedingungen |
| 6.2.1 | Betriebswirtschaftliche Rahmenbedingungen |
| 6.2.2 | Rechtliche Rahmenbedingungen und Besonderheiten |
| 6.2.3 | Steuerliche Rahmenbedingungen |
| 6.3 | Risiken, Schwachstellen und Gefahren – Übertragung gegen Versorgungsleistung |
| 6.4 | Zurück zum Praxisfall |
| 6.5 | Fahrplan |
| 6.6 | Muster |
| 7. | Management Buy-Out und Management Buy-In |
| 7.1 | Praxisfall |
| 7.2 | Betriebswirtschaftliche, rechtliche und steuerliche Rahmenbedingungen |
| 7.2.1 | Betriebswirtschaftliche Rahmenbedingungen |
| 7.2.1.1 | Discounted Cashflow- oder Ertragswertverfahren |
| 7.2.1.2 | Wertschöpfung und Realisierung des Investments |
| 7.2.1.3 | Schuldentilgungsfähigkeit |
| 7.2.2 | Rechtliche Rahmenbedingungen |
| 7.2.3 | Steuerliche Rahmenbedingungen |
| 7.3 | Risiken, Schwachstellen, Gefahren |
| 7.4 | Zurück zum Praxisfall |
| 7.5 | Fahrplan |
| 7.6 | Muster |
| 8. | Stiftung |
| 8.1 | Praxisfall |
| 8.2 | Rechtliche und steuerliche Rahmenbedingungen |
| 8.2.1 | Rechtsgrundlagen der Stiftung |
| 8.2.1.1 | Zivilrechtliche Wesensmerkmale und Besonderheiten |
| 8.2.1.2 | Die Errichtung der Stiftung |
| 8.2.1.3 | Staatliche Anerkennung ist unverzichtbar |
| 8.2.1.4 | Stiftung kann zeitlich begrenzt werden |
| 8.2.2 | Steuerrechtliche Grundlagen |
| 8.2.2.1 | Stiftung ist ein selbstständiges Steuersubjekt |
| 8.2.2.2 | Erbschaft- und schenkungsteuerliche Begünstigungen |
| 8.2.2.3 | Steuerliche Absetzbarkeit der Erstausstattung sowie von Spenden und Zuwendungen |
| 8.3 | Verschiedene Formen der Stiftung |
| 8.3.1 | Familienstiftung ist das Regelmodell |
| 8.3.2 | Unternehmensträger- und Beteiligungsträgerstiftung |
| 8.3.2.1 | Unternehmensträgerstiftung bildet den Kopf |
| 8.3.2.2 | Beteiligungsträgerstiftung ist Anteilseignerin |
| 8.3.3 | Sonderfall Stiftung & Co. KG |
| 8.3.4 | Doppelstiftung – Kombination von Familienstiftung und gemeinnütziger Stiftung |
| 8.4 | Praxisfall und Hinweise auf Risiken und Gefahren |
| 8.5 | Checkliste und Fahrplan |
| 8.6 | Muster |
| 8.6.1 | Stiftungsgeschäft |
| 8.6.2 | Stiftungssatzung |
| 9. | Gang an die Börse (Going Public) |
| 9.1 | Praxisfall |
| 9.2 | Betriebswirtschaftliche, rechtliche und steuerliche Rahmenbedingungen |
| 9.2.1 | Betriebswirtschaftliche Voraussetzungen für die Börsenreife |
| 9.2.1.1 | Marktposition und Wachstumsstrategie als wichtige Grundvoraussetzung |
| 9.2.1.2 | Unternehmensstruktur muss gegeben sein |
| 9.2.1.3 | Corporate Compliance als Pflichtaufgabe |
| 9.2.1.4 | Effizientes Rechnungswesen und Controlling ist ein Muss .325 |
| 9.2.1.5 | Öffentlichkeitsarbeit, Managementwissen und ausreichende Kapitalbasis sind unverzichtbar |
| 9.2.2 | Rechtliche Voraussetzungen für die Börsenreife eines Unternehmens |
| 9.2.2.1 | Rechtsnatur und Bedeutung der Aktiengesellschaft |
| 9.2.2.2 | Die Umwandlung des Unternehmens in eine Aktiengesellschaft |
| 9.2.3 | Steuerliche Folgen des Formwechsels |
| 9.3 | Der Börsengang |
| 9.3.1 | Der Weg an die Börse |
| 9.3.1.1 | Auswahl und Mandatierung verschiedener Berater |
| 9.3.1.2 | Hauptversammlungsbeschluss ist meist notwendig |
| 9.3.1.3 | Kapitalerhöhung und Emission „neuer“ oder „alter“ Aktien |
| 9.3.1.4 | Übernahmevertrag |
| 9.3.1.5 | Auf Due Diligence kann nicht verzichtet werden |
| 9.3.1.6 | Börsenzulassungsprospekt muss von der BaFin akzeptiert werden |
| 9.3.1.7 | Börsenzulassung und Notierungsaufnahme |
| 9.3.1.8 | Zeitplan |
| 9.3.2 | Steuerliche Auswirkungen des Börsengangs |
| 9.3.2.1 | Veräußerung von Aktien im Rahmen des Börsengangs |
| 9.3.2.2 | Ausschüttungen aus der AG |
| 9.3.2.3 | Erbschaft- und schenkungsteuerliche Aspekte |
| 9.3.3 | Auswahl des Marktsegments |
| 9.3.4 | Zulassungsfolgepflichten nicht unterschätzen |
| 9.3.4.1 | Zulassungsfolgepflichten im Allgemeinen |
| 9.3.4.2 | Überblick über die wichtigsten Zulassungsfolgepflichten |
| 9.4 | Risiken und Gefahren eines Börsengangs |
| 9.5 | Fazit |
| 9.6 | Fahrplan – Eckdaten eines Zeitplans für den Börsengang |
| 9.7 | Übersichten |
| 9.7.1 | Inhalte eines Börsenzulassungsprospekts |
| 9.7.2 | Übersicht über die wichtigsten Zulassungsfolgepflichten in den Marktsegmenten der FWB |
